-
Kojim otvorenim investicijskim fondovima upravlja OTP invest?
-
Tko upravlja fondovima?
OTP invest d.o.o., društvo za upravljanje investicijskim fondovima, u vlasništvu OTP banka d.d. Hrvatska (81,70%) i 18,30% u vlasništvu OTP Alapkezelo Zrt, Mađarska (18,30%).
-
Zašto OTP banka sama ne upravlja svojim fondovima?
Zbog zakonodavnog okvira. Naime, prema Zakonu o investicijskim fondovima s javnom ponudom samo posebno ovlaštena društva mogu upravljati investicijskim fondovima. OTP invest je takvo društvo.
-
Koja je razlika među fondovima?
Fondovi se međusobno razlikuju po investicijskim strategijama ulaganja (imovine u koje fond ulaže), povezanog sa rizičnosti ulaganja u pojedini fond. Osnovno je pravilo što je fond rizičniji, neophodan je duži investicijski horizont ulaganja iz čega proizlazi i mogućnost većeg očekivanog prinosa (zarade) za odabrani fond.
-
Što je UCITS fond?
UCITS fondovi su otvoreni investicijski fondovi s javnom ponudom čije je poslovanje definirano standardiziranim zakonima tržišta fondova na razini EU i njezinim direktivama.
Skraćenica UCITS (Undertakings for the Collective Investment in Transferable Securities) znači Subjekt za zajednička ulaganja u prenosive vrijednosne papire.
UCITS fondovi su strukturirani i regulirani na način da ulagatelju koji nema posebna financijska i investicijska znanja pružaju maksimalnu zaštitu te nisu izloženi kompleksnim rizicima.
Također, UCITS fondovi spadaju u red najzastupljenijih fondova u RH.UCITS fond otvoreni je investicijski fond s javnom ponudom koji osniva društvo za upravljanje UCITS fondovima koje, poštujući načela razdiobe rizika, ulaže zajedničku imovinu ulagatelja prikupljenu javnom ponudom udjela u UCITS fondu u likvidnu financijsku imovinu u skladu s odredbama Zakona o otvorenim investicijskim fondovima s javnom ponudom, prospekta i pravila toga fonda. Udjeli u UCITS fondu otkupljuju se na zahtjev ulagatelja iz imovine toga fonda.
UCITS otvoreni investicijski fondovi sa javnom ponudom mogu izdati neograničeni broj udjela, a pojam javna ponuda odnosi se na dostupnost svim zainteresiranim ulagateljima, tj. neodređenom broju osoba. -
Što je potrebno učiniti prije ulaganja u investicijske fondove?
Prije samog ulaganja uputno je pažljivo pročitati temeljne dokumente pojedinog investicijskog fonda (Prospekt i Ključni podaci za ulagatelje), kako bi kao informirani ulagatelji bili u mogućnosti donijeti pravu odluku o svom ulaganju. Navedeni dokumenti propisuju karakteristike pojedinog fonda te instrumente u koje se ulažu prikupljena sredstva ulagatelja.
-
Znači li to da mi OTP banka ili OTP invest garantira takav godišnji povrat?
Ne. Godišnji povrat koji će ostvariti svaki od fondova ovisi o kretanju cijena vrijednosnih papira u koji ulaže taj fond. Ipak, u dužem vremenskom roku će ostvareni godišnji povrat svakog fonda odgovarati očekivanom godišnjem povratu.
-
Mogu li u svakom trenutku povući svoj novac iz fonda?
Da. Jedna od glavnih prednosti fondova je brza unovčivost ulaganja u fondove. Dovoljno je ispuniti i predati Zahtjev za prodaju udjela u fondu u poslovnicu OTP banke ili sjedište OTP investa i za maksimalno dva do tri dana (ovisno o fondu u koji se ulaže) OTP invest će izvršiti uplatu sredstava na račun naveden u Zahtjevu za prodaju udjela fonda. Za klijente koji imaju aktiviranu uslugu OTP internet bankarstva ELEMENTA, nalog za prodaju mogu zadati i kroz navedenu aplikaciju.
-
Zaračunava li se neka naknada prilikom povlačenja novaca iz fonda?
Ovisi u kojem je fondu izvršeno ulaganje. U pravilu je naknada vezana uz rok investiranja. Jedino OTP start fond nema izlaznu naknadu. Visina izlazne naknade ovisi o duljini ulaganja u pojedini investicijski fond. Duži vremenski rok ulaganja donosi nižu izlaznu naknadu, a nakon određenog perioda se ne obračunava, ovisno o vrsti investicijskog fonda.
Više informacija možete pronači u članku Naknade. -
Što je to udjel u fondu?
Svaki investicijski fond čini njegova imovina uložena u različite vrste vrijednosnih papira, a imovina je podijeljena na jednake dijelove – udjele u fondu. Prilikom svake nove uplate u fond OTP invest izdaje nove udjele u fondu ulagačima koji su uplatili novac na račun fonda.
-
Što je to cijena udjela u fondu?
Cijena udjela u fondu se računa tako da se izračuna tržišna vrijednost imovine fonda za određeni dan te se podijeli sa ukupnim brojem udjela u fondu. Cijena udjela fonda se objavljuje svakog radnog dana za prethodni dan.
-
Hoću uložiti 25.000 kuna u OTP uravnoteženi fond. Koliko ću udjela dobiti za svoju uplatu?
Cijena udjela utvrđuje se slijedeći dan nakon uplate, temeljem tržišne vrijednosti imovine (portfelja) fonda, sukladno njegovom Prospektu potvrđenog od strane regulatora (HANFA-e).
Razlog tome je vrijeme potrebno za evaluaciju imovine fonda koja se može obračunati tek istekom radnog dana.
OTP Invest nakon dodjele udjela temeljem uplate, šalje pismenu obavijest klijentima (e mail, pošta) o dodjeljenim udjelima u odabranom OTP investicijskom fondu. -
Hoću uložiti sredstva u neki fond, ali ne bih htio previše riskirati Koji bi mi fond preporučili?
OTP start fond. Fond je denominiran u euru. Najveći dio imovine fonda uložen je u depozite i državne dužničke vrijednosne papire s prosječnim rokom dospijeća kraćim od 3 godine, što ih stavlja u red fondova sa konzervativnim pristupom ulaganja.
-
Imam nekoliko dionica koje sam kupio ili na preporuku prijatelja ili na inicijalnim ponudama. Nemam vremena pratiti kretanja na tržištu dionica, a i ne znam kaje bih dionice kupio ili prodao. Imate li neki fond u koji bi mogao uložiti sredstva i takav da ostvarim prosječni rast na hrvatskom dioničkom tržištu?
Da - OTP indeksni fond. Taj fond ulaže sredstva u 20-ak najvećih i nalikvidnijih dionica u Hrvatskoj koje čine indeks Zagrebačke burze CROBEX. Pri tome se zaračunava najmanja naknada za upravljanje među otvorenim investicijskim fondovima u RH. Ukratko, uplaćujući sredstva u taj fond ostvarujete efikasno i jeftino ulaganje u široku lepezu hrvatskih dionica.
Obzirom na unaprijed poznati sastav CROBEX indeksa, Fond ostvaruje maksimalnu transparentnost prilikom ulaganja i praćenja njegove vrijednosti. -
Uložio sam u OTP uravnoteženi fond i primjetio da je u nekim danima cijena udjela u fondu bila manja od one po kojoj sam uložio u fond. Je li to uobičajeno?
Da. Cijena udjela u fondu raste ili pada kako se mijenjaju cijene vrijednosnih papira u koje ulaže taj fond (dionica, obveznica...) tako da može biti kraćih perioda u kojima će vaš ulog u fond vrijediti i manje nego na početku ulaganja. Važno je da budete svjesni da ćete u dužem vremenskom roku zaraditi, odnosno da će godišnji povrat na ulaganje u fond biti sve bliži očekivanom povratu za taj fond.
-
Hoće li se moji udjeli u fondu obezvrijediti ako OTP invest zapadne u probleme?
Ne. OTP invest nije vlasnik imovine fonda već je ona pohranjena u depozitnoj banci (OTP banka d.d.). Udioničari u pojedinom investicijskom fondu su vlasnici imovine pod upravljanjem društva za upravljanje fondovima OTP invest.
-
Tko nadzire rad društva za upravljanje investicijskim fondovima?
HANFA - Hrvatska agencija za nadzor financijskih usluga. HANFA također izdaje odobrenje za osnivanje i rad fondova te potvrđuje sve izmjene temeljnih dokumenata pojedinog fonda (Prospekt i Ključni podaci za ulagatelje). Rad Društva za upravljanje investicijskim fondovima kroz financijske izvještaje također nadzire eksterni ovlašteni revizor te interna kontrola OTP banke d.d.
-
Što ako OTP banka d.d. zapadne u probleme? Hoće li biti ugroženi moji ulozi u fondu?
Neće. Cjelokupna imovina fondova vodi se izvan bilance Banke i izuzeta je iz likvidacijske mase banke. Iako je to samo hipotetsko pitanje treba istaknuti da je poslovanje OTP banke izrazito stabilno te da je banka vođena prema visokim profesionalnim standardima te je isto pod nadzorom Hrvatske narodne banke.
-
Što je sa oporezivanjem dobiti koje ću ostvariti ulaganjem u fondove?
Ulagateljima, fizičkim osobama, sukladno Zakonu o porezu na dohodak (Narodne novine, br. 115/2016, 106/2018, 121/2019, 32/2020, 138/2020, 151/2022 i 114/2023) zaračunava se porez na dohodak od kapitala po osnovi kapitalnih dobitaka, po stopi od 12%.
Porez se ne plaća na prinos investicijskog fonda ako je otuđenje izvršeno između bračnih drugova i srodnika u prvoj liniji i drugih članova uže obitelji, između razvedenih bračnih drugova ako je otuđenje u neposrednoj svezi s razvodom braka, nasljeđivanjem financijske imovine te u slučaju ako je financijska imovina otuđena nakon dvije godine od dana nabave, odnosno stjecanja te imovine. Također, ne plaća se porez kod zamjene udjela između investicijskih fondova kojima upravlja isto društvo za upravljanje, pod uvjetom da je osiguran slijed stjecanja financijske imovine.
Temeljni porezni propisi Republike Hrvatske od značaja za oporezivanje prihoda ulagatelja u Fondu su: Opći porezni zakon (Narodne novine, br. 115/2016, 106/2018, 121/2019, 32/2020, 42/2020 i 114/2022), Zakon o porezu na dobit (Narodne novine, br. 177/2004, 90/2005, 57/2006, 146/2008, 80/2010, 22/2012, 148/2013, 143/2014, 50/2016, 115/2016, 106/2018, 121/2019, 32/2020, 138/2020, 114/2022 i 114/2023) te Zakon o porezu na dohodak, njihove svakodobne izmjene i dopune, kao i primjenjivi podzakonski akti i odluke nadležnih tijela. -
Može li vlasnik udjela biti maloljetna osoba?
Da. U tom slučaju, prilikom kupnje udjela u fondovima u Zahtjev za kupnju udjela upisujete podatke o zakonskom zastupniku - staratelju u dio “Podaci o zastupniku, opunomoćeniku” te se zakonski zastupnik - staratelj potpisuje na obrazac.
-
Može li vlasnik opunomoćiti drugu osobu za raspolaganje kupljenim udjelima?Može. I to na tri načina:
-
da vlasnik i njegov opunomoćenik budu prisutni prilikom kupnje udjela u najbližoj poslovnici OTP banke.
Tada u Zahtjev za kupnju udjela upisujete uz podatke o vlasniku i podatke o opunomoćeniku u dio “Podaci o zastupniku, opunomoćeniku" te se obje osobe potpisuju na obrazac.
-
Ukoliko imatelj udjela želi naknadno opunomoćiti osobu za raspolaganje udjelima, u najbližoj poslovnici OTP Banke možete popuniti Zahtjev za prijavu opunomoćenika. Zahtjev potpisuje imatelj udjela i opunomoćenik.
- s punomoći ovjerenom kod javnog bilježnika
-
-
Što činiti kada trend na tržištima kapitala postane negativan?
Velike krize i „slomovi“ tržišta sastavni su dio i normalna su pojava na tržištima kapitala. Međutim, ono što je značajno jest da se vrijeme njihova trajanja sve više skraćuje te se onda nakon velikih negativnih događaja sve brže oporavljaju. Izdvojit ćemo samo posljednju krizu uzrokovanu Covid-19, nakon koje se je tržište oporavilo samo za 117 trgovačkih dana (cca 5 mjeseci). Inače, prosječno vrijeme povratka vrijednosti financijskih instrumenata na tržištu kapitala na početne vrijednosti kada je došlo do pada vrijednosti financijskih instrumenata od 20+%, a što se događa u prosjeku događa svake 4 godine, iznosi 4,4 godine. Zbog toga se ulaganje isključivo u dioničke investicijske fondove preporučuje samo ako namjeravate zadržati svoju poziciju minimalno sljedećih tri do pet godina. Čak i pod pretpostavkom da imate „užasan trenutak ulaska na tržište“ i investirate neposredno prije medvjeđeg tržišta (velikog pada cijena na burzi), i dalje ćete imati prilično dobre šanse vratiti se u "zeleno" nakon pet godina.